Дилинг что это такое простыми словами
ДИЛИНГ
Смотреть что такое «ДИЛИНГ» в других словарях:
Дилинг — коммерческие сделки, совершаемые дилерами в помещении банка или финансовой компании. По английски: Dealing См. также: Дилинг Банковские операции Финансовый словарь Финам … Финансовый словарь
Дилинг — А. Специально оборудованное помещение, в котором дилеры проводят операции по купле продаже, применяя средства связи, передачи и обработки информации. Б. Дилерство как вид посредничества. Словарь бизнес терминов. Академик.ру. 2001 … Словарь бизнес-терминов
Дилинг — В этой статье не хватает ссылок на источники информации. Информация должна быть проверяема, иначе она может быть поставлена под сомнение и удалена. Вы можете … Википедия
ДИЛИНГ — специально оборудованное помещение, в котором дилеры занимаются совершением сделок, используя технические средства связи, передачи и обработки информации … Энциклопедический словарь экономики и права
дилинг — д илинг, а … Русский орфографический словарь
ДИЛИНГ — 1. помещение, в котором сотрудники банка или компании (дилеры) занимаются совершением сделок с валютой, депозитами, ценными бумагами, золотом с помощью телефонов, телекса и другой техники 2. сами эти операции … Большой экономический словарь
ДИЛИНГ — специально оборудованное помещение, в котором дилеры совершают сделки, используя технические средства связи, передачи и обработки информации … Внешнеэкономический толковый словарь
дилинг — специально оборудованное помещение, в котором дилеры занимаются совершением сделок, используя технические средства связи, передачи и обработки информации … Словарь экономических терминов
Дилинг Банковский — англ. bank dealing предоставление услуг по купле продаже иностранной валюты, размещению депозитов, ценных бумаг и золота, проводимых дилерами банка. Словарь бизнес терминов. Академик.ру. 2001 … Словарь бизнес-терминов
Дилинг банковский — предоставление услуг по купле продаже иностранной валюты, размещению валютных депозитов в иностранных банках, а также ценных бумаг и золота, осуществляемых дилерами банка, финансовыми компаниями … Терминологический словарь библиотекаря по социально-экономической тематике
Дилинг
Дилинг – это тип коммерческих операций, объектом которых являются активы. Чаще всего мы имеем дело с валютным
его видом. Доход образуется за счёт разниц котировки.
Цель дилинговых сделок – получение дохода от разницы стоимости покупки и стоимостью продажи активов.
Чистая прибыль – это разница между покупкой валюты по низкой котировке и продаже впоследствии по более высокой котировки, за минусом уплаченных налогов.
На практике термин подразумевает сделки, совершаемые дилерами в интересах клиента.
Подобные сделки, как правило,, организуются в дилинговом зале – помещении (обычно банковском), которое оборудовано всем необходимым для получения, обработки и передачи коммерческой, а также непосредственно для заключения сделок купли-продажи информации.
Виды дилинга
Выделяют два основных подвида: монопродуктный и мультипродуктный.
Монопродуктный дилинг – это арбитраж на конкретном финансовом инструменте. Подразумевает операции с банковскими депозитами, с кредитами, валютными ценными бумагами, а также конверсионные операции.
Мультипродуктный дилинг – это арбитраж, основанный на несовпадении процентной ставки и курса конкретной ценной бумаги, (подразумевается, что её курс пересчитывается через иные финансовые инструменты). Подвиды: дилинг на свопах и процентный арбитраж.
Стандартная схема дилинговой операции
1. Арбитраж – это сделка купли-продажи иностранной валюты по курсу на момент валютирования
2. Операция – проведение банком арбитража в интересах клиента
3. Марджинг трейдинг – проведение банком операции сумму данной позиции при превышении в размера страхового депозита.
Страховой депозит – это средства юридического лица, которые приняты банком в качестве возмещения возможных банковских потерь при проведении операции на счёт в иной валюте, данный счёт открывается на имя клиента по депозитному договору. По данному договору банк должен в интересах клиента, но от собственного имени (и за собственный счёт банка) проводить арбитражные сделки. Размер депозита зависит от суммы сделок и размера кредитного плеча.
Дилинговые операции и валютный дилинг
Дилинговые валютные операции — это обменные операции между участниками валютного рынка, где объектом выступает иностранная валюта, которая обменивается по определенному курсу. Такие сделки принято считать сделками Форекс, либо форексными сделками. В целом, термины: дилинговая, конверсионная, обменная, форексная операция, по сути, являются синонимами, обозначающими операции с валютой.
Дилинговые операции бываю двух видов: срочные и текущие. Данные типы операций отличаются по дате валютирования.
Дата валютирования — срок фактической поставки валюты, которая участвует в обмене. Иными словами, это дата поступления валюты на счета участников. Дата валютирования часто путается с дилинговой датой — датой заключения сделки.
Как правило, дата валютирования наступает спустя 2 дня после заключения сделки для срочных операций. За эти два дня производятся все необходимые операции и обработка документов, для реально поставки валюты на счет участника торгов.
Для текущих дилинговых операций, дата валютирования называется спот-дата, которая наступает одновременно с дилинговой датой. Текущие дилинговые операции называются сделками-СПОТ (SPOT), которые обращаются на SPOT-рынке. Таким образом, сделки-спот осуществляются мгновенно, как и конвертация наличных средств (в пунктах обмена валют и банках также происходят сделки купли-продажи наличных денег).
Именно благодаря существованию дилинговых операций SPOT, и существует рынок Форекс в том виде, в котором мы его привыкли видеть сегодня. На международном валютном рынке Forex сделки обрабатываются мгновенно, однако не всегда подразумевают под собой реальную поставку валюты. Чаще всего, валютный дилинг на форекс имеют лишь спекулятивный характер.
Срочные дилинговые операции — это конверсионные сделки, исполнение которых происходит через определенный срок в будущем. Основные особенности срочных сделок в следующем:
Срочные дилинговые операции различаются на следующие:
1. Форвардная операция — сделка, при которой стороны заключают контракт о передаче определенного количества товара (в том числе и валюты) в установленный срок в будущем. Оплата происходит при поставке товара, по цене и валютному курсу зафиксированных на момент заключения сделки (дилинговой даты). Данная операция является долговой, и обязательной для исполнения, согласно форвардному контракту. Главным преимуществом форвардных операций является фиксация текущей цены и валютного курса. Недостатком же можно считать обязательное исполнение договора, не взирая даже на значительные изменения цены в будущем.
2. Фьючерсная операция — сделка, при которой стороны заключают контракт (производный инструмент) о передаче товара (валюты), в котором указывается фиксированная цена и срок поставки. Количество и качество товара оговариваются заранее. Отчасти, фьючерсный контракт можно считать разновидностью форвардного контракта, с тем отличием, что форвард — разовый договор, не обращающийся на бирже, а фьючерс может заключаться из раза в раз, при этом, торговаться на биржах.
3. Опционная операция — сделка, при которой стороны заключают контракт (производный инструмент), согласно которому, одна из сторон может (но не обязана) купить/продать товар по установленной цене на определенную дату, в то время как вторая сторона обязана продать/купить товар на оговоренных условиях. Ключевым отличием опционных контрактов являет возможность одной из сторон отказаться от сделки, что исключено в других срочных операциях.
Отдельно хотелось бы выделить такой вид дилинговых операций, как операции СВОП (SWAP).
Дилинговая операция СВОП (SWAP) — обменная операция, которая предполагает покупку/продажу товара, а потом контрсделку в том же объеме. Таким образом, предполагается многоразовый обмен. Данные сделку осуществляются со спекулятивной целью, для увеличения прибыли. Сделки СВОП являют собой нечто среднее между срочными и текущими операциями. Сделки исполняются мгновенно (как и текущие сделки), однако предполагается контроперация в будущем, что указывает на срочную операцию. Однако официально сделки СВОП считаются срочными операциями, согласно установленной в мире классификации.
Дилинговые операции достаточно разнообразны и выполняют разные функции, направленные на решение различных задач. Во всем мире трейдеры используют разные типы дилинговых операций на финансовых рынках для получения прибыли. Научившись применять дилинговые сделки на практике, вы сможете открыть для себя мир финансов, и возможно достойную прибыль.
Что такое дилинг?
Одним из способов популярного заработка является дилинг. В советское время это назвали бы просто спекуляцией и еще посадили за такие делишки на приличный срок.
Но сегодня это вполне законный вид дохода. Главное — не укрывать такой доход от налоговой,. Если подобная деятельность носит не разовый, а постоянный, систематический характер, то также необходимо зарегистрировать предпринимательство, выбрав соответствующие коды ОКВЭД.
Что собой представляет дилинг?
Советская формулировка как нельзя точно определяет вид этой деятельности, потому как
дилинг — это разновидность биржевой спекуляции. То есть, это такая деятельность, где доход получается за счет разницы в цене покупки и продажи.
Дилинг являет собой тип финансовых операций, объектом которых выступают активы. Наиболее часто имеют дело с валютным типом дилинга.
Доход от дилинга
Доход здесь получают за счет разницы в котировке. Основная цель дилинговых сделок, как и любых других спекулятивных операций – получение дохода от разницы стоимостных показателей в продаже и в покупки каких-то активов.
Причем такой доход будет одновременно и прибылью, так как почти все затраты полностью включены в стоимость покупаемых активов.
При продаже за большую стоимость образуется доход за минусом издержек. То есть, прибыль, образуемая как разница между покупной стоимостью валюты при ее более низкой котировке и реализуемой ценой при наличии повысившихся значениях котировки.
Однако чистая прибыль, при нормальном, добросовестном и законном ведении бизнеса, образуется только после уплаты полагающихся в этом случае налогов.
Дилинг: теория и практика
Существующий в реальном финансовом мире дилинг предполагает сделки, осуществляемые дилерами в собственных или клиентских интересах.
Такие сделки в основном проводятся в специально организованном для это дилинговом зале – банковском или биржевом помещении, оборудованном всем необходимым для обработки, получения, передачи операционных данных, а также для непосредственного заключения сделок купли-продажи.
Виды дилинга
Выделяются две ключевые вариации дилинга: мультипродуктный и монопродуктный.
Мультипродуктный дилинг представляет собой арбитраж, базирующийся на несовпадении курса и процентной ставки определенной ценной бумаги. Предполагается, что ее курс рассчитывается посредством иных финансовых инструментов.
Разновидности такого дилинга: процентный арбитраж и дилинг на свопах.
Монопродуктный дилинг включает в себя арбитраж на определенном финансовом инструменте, что подразумевает финансовые операции с кредитами, банковскими депозитами, валютными ценными бумагами и конверсионные операции.
Алгоритм дилинговых операций:
Дилинговые операции сегодня производят многие компании, от частных контор до крупных финансовых организаций и банковских структур. Ведение дилинговой деятельности контролируется международными мировыми регуляторами – организациями FSA, NFA и др.
Что такое дилинг?
Дилинг – это разновидность коммерческих сделок, совершаемых с активами (чаще всего с валютой и ценными бумагами) с целью получения прибыли за счет разницы между ценой продажи и покупки. Такие сделки проводятся банками и профессиональными дилерами и носят чисто спекулятивный характер.
Дилинг является способом заработка на колебаниях курсов. Операции купли-продажи проводятся в специализированном помещении (дилинговом центре) с применением современных технологий.
История происхождения дилинга
Торговля иностранной валютой берет свое начало много веков назад. На Древнем Востоке существовала особая категория торговцев – так называемые «менялы», которые обменивали различные иностранные монеты на национальную валюту по выгодному для себя курсу.
В эпоху средневековья менялы стали именоваться банкирами. Мало кто знает, что слово «банк» происходит от итальянского «banco», что означает «скамья». Ряды скамеек на городских торговых площадях стали первыми в истории «площадками» для валютных торгов. Позже купцы стали оставлять менялам свои деньги на хранение и получать проценты. Так и зародились банки.
Валютный дилинг, как игра на бирже, возник в 70-х годах XX века, когда были сняты государственные ограничения на изменения курсов валют. Тогда и появились специализированные биржи для торгов, где любой желающий мог заработать на изменениях цены. Дилинг стал одним из законных видов бизнеса, который по сей день играет большую роль в мировой экономике.
Роль дилинга в экономике
Дилинг (от английского слова “deal”, что означает «сделка») определяет значения важных экономических показателей, которые формируют конечную цену любого продукта. Так, изменение курса иностранной валюты напрямую влияет на стоимость импортных товаров и косвенно на цену многих отечественных, т.к. при производстве зачастую используется импортное оборудование и сырье. Изменение курсов акций крупных национальных компаний влияет на стоимость энергоресурсов, а значит, и на цену любого товара, приобретаемого конечным потребителем.
Также с помощью дилинга банк может повысить свой рейтинг в категории участников рынков обмена валют. Широкий выбор иностранных валют, доступных для обмена, льготные условия для крупных конвертируемых сумм, выгодная линейка предложений по валютным вкладам – все это влияет на позицию банка в рейтинге самых популярных и надежных.
Сферы дилинга
Известно, что дилерами называют не только игроков на бирже. Этим термином именуются также оптовики, реализующие определенную продукцию с целью получения прибыли. Например, некая иностранная компания продает товар своей торговой марки отечественной оптовой фирме, которая, в свою очередь, распространяет эти товары на национальном рынке в рамках статуса официального дилера. Но в данной статье речь пойдет о дилинге активов, т.е. валют и ценных бумаг. Рассмотрим основные сферы дилинга.
Рынок ценных бумаг
Под ценными бумагами понимаются следующие виды финансовых инструментов:
Приобретая акции какой-либо компании, инвестор участвует в ее управлении и имеет право на получение части прибыли пропорционально размеру приобретенных акций. На фондовом рынке обращаются акции крупных отечественных и зарубежных компаний, имеющие высокую и среднюю волатильность. Такие вложения характеризуются повышенным уровнем риска, который распространяется и на деятельность дилера.
Облигации и векселя – это долговые обязательства компаний. Приобретая такое долговое обязательство, инвестор становится кредитором компании-эмитента. Такие вложения имеют меньший риск и меньшую доходность.
Не следует путать дилера с брокером. Брокер – это посредник между инвестором и биржей, который действует от имени и по поручению лица, приобретающего активы. Дилер совершает все операции по купле и продаже от своего имени и за свой счет. Сделка происходит путем публичного объявления цены купли или продажи ценных бумаг, после чего дилер обязуется приобрести или продать активы по объявленной цене. Кроме того, возможны некие условия, которые дилер имеет право выдвинуть:
Отказ от заключения договора грозит финансовыми санкциями для дилера.
Дилер является профессиональным участником фондового рынка. Таким участником имеет право стать только коммерческая организация. Для физических лиц дилерство на фондовом рынке недоступно.
Рынок длинных вложений
Длинными или долгосрочными называются вложения на срок более 1 года в различные активы (акции или денежные вклады). Этот вид дилинга не очень широко распространен, т.к. он нуждается в большом размере денежных средств, которые нельзя свободно использовать в течение долгого срока. Дилинг ценных бумаг с определенным сроком погашения – это своего рода инвестирование. Что касается денежных средств, то здесь имеет место средний уровень риска, т.к. курс валют в течение года может измениться как в большую, так и в меньшую сторону.
Финансовые рынки
Валютный дилинг – это второй основной вид дилинга, который является способом получения прибыли за счет изменения курсов иностранных валют. Различают два вида валютного дилинга:
Арбитраж – это последовательная покупка и продажа одного и того же актива с целью получения прибыли от изменения его цены. Суть арбитражной сделки в валюте – это покупка валюты по самой низкой цене и последующая ее перепродажа при возникновении ценовой разницы.
Дилинговый центр предоставляет клиенту доступ к информации о состоянии рыночных цен на валюту при помощи специализированных информационных систем. Все сделки совершаются в автоматическом режиме с привлечением брокера. Разумеется, доход брокера и дилингового центра достигается за счет средств клиента. Поэтому при выборе дилингового центра и брокера следует остерегаться мошенников.
Доход брокера включает в себя следующие составляющие:
Основными крупными игроками на рынке Forex являются:
Такие участники могут торговаться самостоятельно, без использования услуг брокеров.
Следует отдельно сказать, что существует также дилинг драгоценных металлов. Стоимость золота, серебра, палладия и платины устанавливается банками, исходя из цены Центробанка, который получает данные о ценах на Лондонской бирже. Цена металла на Лондонской бирже устанавливается в долларах за унцию (31,1 г), а Центробанк делит эту сумму на 31,1 и переводит в национальную валюту.
Не обязательно покупать драгоценные металлы «вживую». Достаточно открыть так называемый обезличенный металлический счет, сумма на котором будет эквивалентна стоимости металла на текущий момент. При закрытии счета вы можете получить металл в физическом виде или его стоимость на текущую дату. Валютой счета может являться золото (самая популярная валюта), серебро, платина или палладий.
При падении курса национальной валюты стоимость золота растет. Если продать металл в этот момент, можно получить прибыль.
Классификация дилинга
Итак, что же такое дилинг? Этот термин имеет несколько понятий:
Также дилинг различается по видам активов:
Цель дилинга
Как и любой вид коммерческой деятельности, дилинг имеет целью получение прибыли. Заработок дилера – это результат перепродажи активов, при котором доход достигается за счет изменения цен. Мы выяснили, что дилинг играет немаловажную роль в мировой экономике, т.к. цены на валюты и акции крупных корпораций влияют на уровень жизни людей.
Основные принципы, с помощью которых работает дилинг
Какими навыками и средствами нужно обладать для того, чтобы заниматься дилингом? Решив освоить дилинг, начинающий трейдер в первую очередь должен понимать, что это вряд ли может гарантировать стабильную прибыль. Также на первых порах не стоит выбирать дилинг в качестве единственного источника дохода. Вот примерный перечень ресурсов, которыми вы должны располагать для старта в области дилинга:
Но даже наличие всех этих ресурсов и практических знаний не может застраховать вас от потери средств. Поэтому рекомендуется пользоваться услугами дилерских центров и валютных брокеров, которые зарекомендовали себя как надежные.